Kas yra anuitetas ir kaip jis veikia? - Paaiškino anuitetai

Taigi, kaip sužinoti, ar jums reikia anuiteto?

Pažvelkime į pagrindines šių unikalių taupymo priemonių savybes, kaip jos veikia, o svarbiausia, ar jums būtų naudinga jas turėti.

Kas yra anuitetas?

Anuitetas, kaip apibrėžimas, yra tiesiog susitarimas atlikti tam tikros pinigų sumos mokėjimą tam tikrai šaliai iš anksto nustatytu laikotarpiu. Anuitetai taip pat reiškia komercinio draudimo sutartį, kurią siūlo gyvybės draudimo įmonė.

Anuitetų paskirtis

Anuitetai yra skirti apdrausti sutarties savininką nuo rizikos senatvės pensija, o tai reiškia, kad praleidžiamos pajamos. Vyresni investuotojai, kuriems pritrūksta pinigų savo palaikymui, susiduria su didele dilema. Todėl siekiant sumažinti šią riziką buvo sukurti anuitetai.

Šios sutartys garantuoja, kad naudos gavėjui periodiškai bus išmokėta bent tam tikra minimali suma iki mirties, net jei visos išmokos viršija sumą, sumokėtą į sutartį, pridedant visas sukauptas palūkanas ar pelną. Dėl šios rūšies apsaugos ir dėl to, kad negalėsite nemokamai atsiimti lėšų be 59 1/2 metų amžiaus, anuitetai pagal savo prigimtį laikomi pensijų kaupimo priemonėmis..

Anuitetų istorija

Anuitetai vienokia ar kitokia forma egzistavo nuo Romos imperijos laikų. Tuo metu piliečiai pirktų metines sutartis iš imperatoriaus. Jie mokėtų vienkartinę sumą Romos vyriausybei už tai, kad gautų metinę išmoką už likusį gyvenimą. Europos vyriausybės taip pat pasiūlė daugybę mokėjimų investuotojams mainais į vienkartines investicijas, kad galėtų finansuoti jų karus XVII a..

Anuitetai atkeliavo į Ameriką XVIII amžiuje kaip priemonė palaikyti bažnyčių tarnautojus. Pensilvanijos gyvybės draudimo bendrovė buvo pirmoji draudimo bendrovė, 1912 m. Pateikusi visuomenei komercinių anuitetų sutartis. Fiksuoti anuitetai laikui bėgant populiarėjo ir tapo pagrindine konservatyvių investuotojų priežastimi. Nors pirmasis kintamasis anuitetas buvo sukurtas 1952 m., Jie netapo įprastais iki devintojo dešimtmečio, o devintajame dešimtmetyje buvo sudaromos indeksuojamos sutartys..

Pagrindinės anuitetų charakteristikos

Nors yra daug anuitetų rūšių, visos anuitetų sutartys yra panašios keliais aspektais.

1. Jos yra vienintelės vienintelės rinkoje prieinamos investicinės priemonės, kurios mokestis atidėtas ir nereikia patekti į bet kokio tipo IRA, kvalifikuotą ar kitą pensijų planą..
2. Jei sutartis nėra sudaryta IRA ar kvalifikuoto išėjimo į pensiją plane, pinigų suma, kurią galima investuoti, neribojama, o įmokos negali būti atskaitytos. (Žinoma, dauguma anuitetų vežėjų turi nuosavybės apribojimus sumoms, kurias jie priims, tačiau paprastai tai yra maždaug 5 mln. Dolerių.)
3. Daugelyje anuitetų sutarčių taip pat yra mažėjantis mokesčių grąžinimo grafikas, kuris ilgainiui išnyksta po tam tikro laikotarpio, pavyzdžiui, po 5 ar 10 metų. Pvz., 10 metų fiksuotoje anuiteto sutartyje gali būti įvertinta 7% išankstinio mokėjimo bauda už pinigus, išimtus per pirmuosius sutarties metus, 6% nuobauda už pinigus, išimtus per antrus metus ir panašiai iki grąžinimo mokesčio grafiko. pasibaigia. Kintamasis ir indeksuotas anuitetas paprastai imasi panašių mokesčių už ankstyvą pasitraukimą. Tačiau daugelis sutarčių leis investuotojui kasmet ištraukti 10-20% pagrindinės sumos be baudos, siekiant palengvinti šį apribojimą, jei investuotojas yra bent 59 metų amžiaus..

Pirkimo anuitetai

Anuitetų sutartis galima įsigyti IRA viduje ar išorėje arba pagal kvalifikuotą planą. Bet kuriuo atveju anuitetui yra parašytas čekis. Jie taip pat gali būti įsigyti per 1035 mainus, kai ankstesnės anuiteto, gyvybės ar turto draudimo sutarties galiojimo terminas yra neapmokestinamas į anuiteto politiką jūsų pasirinktoje įmonėje. Kalbant apie gyvybės draudimą, bet kokią grynųjų pinigų vertės gyvybės draudimą, pavyzdžiui, visą, universalų ar universalų kintamąjį, taip pat galima pakeisti anuitetu..

Kaip veikia anuitetai

Kaip šie produktai buvo kuriami iš pradžių, sutarties savininkas sumokėjo arba vienkartines išmokas, arba eilę įmokų, o paskui pradėjo mokėti išmokas išeidamas į pensiją. Anuiteto įmokos yra naudojamos perkant kaupiamuosius vienetus sutarties viduje, kurie, kaip matyti iš jų pavadinimo, kaupiasi sutartyje iki to laiko, kol turi būti atlikti mokėjimai naudos gavėjui..

Tada įvyksta vienkartinis įvykis, žinomas kaip annuitizacija. Šis įvykis žymi kaupiamųjų vienetų pavertimą anuiteto vienetais, kuriuos anuiteto sutartys gali išmokėti naudos gavėjams keliais skirtingais būdais. Bet kuriuo atveju sutarties savininkas iš esmės keičia anuiteto dolerio sumą į garantuotų mokėjimų seriją. Tai reiškia, kad jie atsisako galimybės gauti didesnę vienkartinę sumą, kad gautų garantuotas gyvenimo pajamas. Gavėjai gali pasirinkti vieną iš kelių išmokėjimo būdų, įskaitant:

• Tiesus gyvenimas. Pagal sutartį naudos gavėjui bus išmokėta aktuariškai apskaičiuota suma, atsižvelgiant tik į jo gyvenimo trukmę. Ši suma bus išmokama net tada, jei bendra išmoka viršys sumokėtą sumą pridėjus palūkanas ar kitą prieaugį. Tačiau išmokos sustabdomos gavėjui mirus, net jei grąžinama mažesnė nei sutarties vertė. Teoriškai draudimo įmonė išlaiko sutarties vertę, net jei naudos gavėjas miršta gavęs tik vieną išmoką.
• Gyvenimas su tam tikru laikotarpiu. Sutartis bus išmokėta visam gyvenimui arba tam tikrą laiką, pavyzdžiui, 10 ar 20 metų. Tai užkerta kelią aukščiau aprašytai galimybei. Jei naudos gavėjas miršta netrukus po to, kai prasideda mokėjimai, draudimo įmonė privalo išmokėti tam tikro laikotarpio mokėjimus tam tikram laikotarpiui kaip išmokų seriją arba vienkartinę sumą..
• Bendras gyvenimas. Panašiai kaip ir tiesioginį gyvenimą, bendros gyvybės anuitetai bus mokamos tol, kol vienas iš dviejų naudos gavėjų bus gyvas.
• Bendras gyvenimas su tam tikru laikotarpiu. Derinamas tam tikras išmokėjimo laikotarpis su bendra gyvenimo trukme.

Arba be anuitetų sutarties savininkai gali atsiimti pinigus šiais būdais:

• Sistemingas pasitraukimas. Paprasta sumokėti fiksuotą dolerio sumą arba procentinę sutarties vertės sumą, išmokamą kiekvienais metais, kas mėnesį, kas ketvirtį arba per metus.
• Vienkartinė suma. Kaip matyti iš pavadinimo, vienkartinė išmoka yra vienkartinis visos sutarties vertės mokėjimas. Ši išmoka gali būti laikoma paskirstymu arba perkeliama į kitą anuiteto sutartį.

Anuitetų apmokestinimas

Kaip minėta anksčiau, visi pinigai, įnešti į anuiteto sutartį, bus atidedami mokesčiams, kol jie bus išimti, jei gavėjas yra ne jaunesnis kaip 59 1/2 metų. Jei ne, tada 10% bauda įvertinama pasitraukiant, kaip ir išankstinio paskirstymo iš IRA ar kvalifikuoto plano atveju.

Visi paskirstymai, tiek ankstyvi, tiek įprasti, taip pat apmokestinami kaip įprastos gavėjo pajamos ir pateikiami 1099-R formoje. Išimties koeficientas naudojamas apskaičiuojant anuiteto išmokų apmokestinimą. Ši formulė paskirsto proporcingą kiekvieno įmokos sumą kaip neapmokestinamą pagrindinės sumos deklaraciją.

Pvz., Jei investuotojas perveda 100 000 USD anuiteto viduje ir jis padidėja iki 400 000 USD ir tada gauna 500 USD mėnesines įmokas, tada kiekvieno USD 125 USD bus laikoma pagrindinės sumos grąžinimu, todėl jis bus neapmokestinamas. 125 USD, tai yra 25% iš 500 USD, susidaro dėl to, kad pradinė pagrindinė suma, 100 000 USD, sudaro 25% dabartinės sutarties vertės, 400 000 USD..

Tačiau anuitetams netaikomos ERISA (Darbuotojų pensinių pajamų saugumo įstatymo) taisyklės, išskyrus atvejus, kai jie yra įtraukiami į IRA ar kvalifikuotą planą..

Kiti anuitetų pranašumai

Nors mokesčių lengvatų statusas yra vienas didžiausių jų pranašumų, anuitetai taip pat teikia keletą kitų unikalių privalumų. Anuitetų sutartys nėra paveldėtos; tai yra, mirus sutarties savininkui, sutarties vertė naudos gavėjui pereis be testamento.

Anuitetų sutartys taip pat daugeliu atvejų nėra atleidžiamos nuo kreditorių, nors tikslios šios taisyklės kiekvienoje valstybėje skiriasi. Teksasas yra viena valstija, besąlygiškai atleidžianti šias sutartis nuo kreditorių; O.J. Simpson gyveno iš pinigų, kuriuos turėjo anuitetus po 1994 m. Civilinio teismo sprendimo prieš jį (bet prieš naujausią įkalinimą)..

Anuitetų tipai

Yra trys pagrindiniai anuitetų tipai: fiksuotas, indeksuotas ir kintamas.

• Fiksuotų pajamų anuitetai sumokėkite garantuotą palūkanų normą, pavyzdžiui, kompaktinį diską ar obligaciją.
• Nuosavybės vertybinių popierių indeksai pažadėkite bet kokią akcijų rinkos augimo dalį, tuo pačiu garantuodami pagrindinę sumą.
• Kintami anuitetai jose yra investicinių fondų subsąskaitos, investuojančios į akcijas, obligacijas, nekilnojamąjį turtą ir tokias prekes kaip taurieji metalai ir energija. Skirtingai nuo kitų dviejų rūšių anuitetų, kintamųjų anuitetų atveju pagrindinė garantija nėra garantuojama, o tai reiškia, kad šie anuitetai gali prarasti vertę..

Anuitetai taip pat gali būti skirstomi į neatidėliotinus arba atidėtus.

• Netrukus anuitetai pradeda mokėti srautus gavėjui, kai tik yra įsigyta sutartis
• Atidėti anuitetai pradedami mokėti tik vėliau.

Visos trys anuitetų rūšys gali būti priskirtos vienai iš šių kategorijų; fiksuotas anuitetas gali būti nedelsiant arba atidėtas, taip pat ir indeksuota arba kintama sutartis.

Ar jums reikia anuiteto?

Plačiausias atsakymas į šį klausimą yra tas, kad visi, norintys sutaupyti daugiau pensijai, nei jiems leidžiama IRA ar įmonės pensijų planuose, turėtų apsvarstyti anuitetą kaip papildomą finansavimo priemonę.

Taip pat yra keletas kitų priežasčių, kodėl tie, kurių darbdaviai siūlo anuitetų sutartis savo pensijų planuose, turėtų jas apsvarstyti. Pavyzdžiui, anuitetai turtingiesiems gali būti naudojami kaip mokesčių prieglobstis ir vengiant rizikos garantuojamos pajamos..

Visa tai pasakius, anuitetams būdingi apribojimai gali padaryti juos netinkamus kai kuriems investuotojams.

Suvart

• Mokesčiai ir išlaidos. Kintamų anuitetų atveju investuotojas sumoka mirštamumo ir išlaidų (M&E) mokestį, subsąskaitos išlaidas ir mokesčius už papildomas išmokas, kurios pasirenkamos atidarant sąskaitą. Kadangi šie mokesčiai gali užtrukti nuo didelių pajamų, kintami anuitetai dažnai netinka jaunesniems investuotojams, kuriems rečiau reikia draudimo išmokų..
• Pinigai užrakinti. Investuodami į anuitetą, jūs įsipareigojate laikyti savo pinigus viename, kol pasibaigs atsisakymo laikotarpis ir būsite ne mažesnis kaip 59 1/2. Draudimo bendrovė ims mokesčio už išperkamąjį periodą mokestį už didesnį nei leistiną procentą, o IRS užtruks 10%, jei atsiimsite anksčiau nei 59 1/2. Įsitikinkite, kad turite laisvų lėšų taupymo fondą (be baudos), jei nuspręsite investuoti į anuitetą.
• Finansinė garantija. Anuitetai neturi FDIC draudimo, tai reiškia, kad federalinė vyriausybė negarantuoja jų, kaip bankų kompaktiniai diskai. Pažadai garantuoti investuotojo pagrindinę sumą yra tokie pat geri, kaip ir draudimo bendrovės finansinė galia. Būsimi investuotojai prieš investuodami turėtų išsiaiškinti draudimo įmonės finansinę būklę nepriklausomoje reitingų agentūroje, pavyzdžiui, www.weissratings.com.
• Mokesčiai. Kai pajamos pašalinamos iš anuiteto, jos apmokestinamos kaip paprastosios pajamos ir joms negali būti taikoma mažesnė ilgalaikio kapitalo prieaugio norma..
• Komisijos. Deja, didelę komisiją net ir nuoširdžius finansų specialistus gali nukreipti iš savo klientų interesų pusės. Anuitetai yra vieni didžiausių pramonėje. Investuotojas prieš investuodamas turėtų jaustis užtikrintai dėl savo finansų patarėjo ir pasverti privalumus, minusus ir kitas galimybes.
• Annuitizacija. Tai yra ir profesionalas, ir kontrastas. Nors anuitavimas gali užtikrinti visą gyvenimą gaunamą pajamų srautą, tačiau tai reiškia, kad draudimo įmonei neatšaukiamai perduoti didesnę sąskaitos vertę draudimo įmonei..

Kaip anuitetai turėtų būti naudojami investiciniame ar pensijų portfelyje?

Nėra vieningo teisingo atsakymo į šį klausimą. Reikėtų ne tik įvertinti investuotojo amžių, laiką, investavimo rizikos toleranciją ir kitus tikslus, bet taip pat reikėtų atsižvelgti į konkretų aptariamo anuiteto tipą..

Kai kuriems investuotojų tipams gali būti geriau tik fiksuoti anuitetai, o kiti turėtų ieškoti kintamos sutarties augimo galimybių. Šioms transporto priemonėms taip pat nenustatytas rekomenduojamas investicinio portfelio paskirstymo procentas, nes kai kurie investuotojai gali puikiai susitvarkyti su kiekvienu savo santaupų procentu, užfiksuotu šių transporto priemonių viduje, o kiti turėtų apriboti savo turimas sutartis tik iki nedidelio procento nuo viso savo portfelio vertės..

Tinkamas šių produktų naudojimas ir paskirstymas gali būti veiksmingas tik kiekvienu konkrečiu atveju. Nėra vieno dydžio, kuris tiktų visiems. Nepamirškite skirti pakankamai laiko įvertinti patikimo finansų patarėjo privalumus ir trūkumus.

Galutinis žodis

Anuitetai, kaip ir pensijų sąskaitos, yra draudimo forma, kuria užtikrinama, kad gausite pastovų pinigų srautą ir pasibaigus jūsų darbo metams. Yra daugybė anuitetų pranašumų, ir jie suteikia saugias santaupas pensijoms milijonams amerikiečių kiekvienais metais.

Jei norite gauti daugiau informacijos ar norite sužinoti, ar anuitetas yra tinkamas, pasitarkite su savo finansų patarėju. Kuo finansiškai pasiruošę išeiti į pensiją, tuo laimingesni bus tavo auksiniai metai.

Kokios tavo mintys apie anuitetus? Kaip manote, kiek turėtų sudaryti jūsų portfelis?