Kaip investuoti į naftos gręžinius ir dujas - investavimo galimybės

Savo ruožtu gamtinės dujos yra populiarus šildymo ir maisto gaminimo energijos šaltinis. Jį taip pat galima paversti dyzelinu ir elektra. Tai yra būtina kuriant chemines trąšas.

Žaliavos naftos ir benzino kainos, palyginti su istorinėmis normomis, palyginti su istorinėmis normomis, yra palyginti aukštos, o nuo 2012 m. Pradžios gamtinių dujų kainos šiuo metu yra beveik per 10 metų. Tai sukuria natūralų galimą pirkimo tašką, jei gamtinių dujų paklausa turėtų sumažėti. padidėjimas - arba jei pasiūla turėtų sumažėti - dėl to padidės kainos.

Investavimo būdai

Investuodami į naftą ir dujas galite kreiptis įvairiais būdais. Pvz., Galite laikyti pramonę įmonių, tiekiančių produktus ar paslaugas vartotojams, taip pat kitiems naftos ir dujų pramonės dalyviams, rinkiniu..

Taip pat galite kreiptis į pramonę kaip į prekę ir siekti pelno iš žalios naftos, benzino, dyzelino ir kitų produktų kainų pokyčių..

1. Investiciniai fondai arba ETF
Taip pat galite nusipirkti daugelio į naftą ir dujas investuojančių investicinių fondų ar ETF akcijų. Tai padeda jums iš esmės susidurti su prekėmis, neprisiimant tiesioginės rizikos dėl neatidėliotinų prekių kainų ir nesiejant per daug savo likimo vienos įmonės perspektyvomis..

2. Didelės kapitalizacijos atsargos arba ADR
Tai yra du būdai, kaip gauti poveikį naftos ir dujų rinkoms, tiek per viešai parduodamas bendroves - akivaizdžiausias yra „Exxon-Mobile“ (NYSE: XOM), viena didžiausių kompanijų pasaulyje, matuojant rinkos kapitalizacija. Taip pat galite įsigyti akcijų kitose bendrovėse, tokiose kaip „British Petroleum“, „PetroChina“, „Chevron“, „ConocoPhilips“, „Marathon Oil“, „Royal Dutch Shell“, „Gazprom“, „Anadarko naftos korporacija“ ir daugelyje kitų. Kiekviena iš šių bendrovių užsiima naftos žvalgyba, ir jūs galite nusipirkti tiesioginę jų ekspoziciją tiesiog nusipirkdami akcijas ar ADR (Amerikos depozitoriumo kvitus) per savo brokerį..

3. Ateities sandoriai
Galite įsigyti išvestinių finansinių priemonių, tokių kaip naftos ir benzino ateities sandoriai; tačiau tai gali būti rizikinga, nes ateities sandoriai dažnai pasibaigia ir netenka prasmės.

4. Mažos ar labai mažos kapitalizacijos akcinės bendrovės ir komanditinės bendrijos
Jei norite užimti tiesiogines nuosavybės pozicijas mažesnėje įmonėje ar projekte, galite apsvarstyti galimybę toliau naftos ir dujų pramonės „maisto grandinėje“ dalyvauti mažose ar labai mažose kapitale ar net ribotos atsakomybės bendrovėje, ant naftos ir dujų. Tai yra labiau specializuota investavimo sritis, ir jei verslas nėra viešai parduodamas, norint gauti prieigą prie tokio tipo įmonių, jums reikės įsitraukti į brokerio, kuris specializuojasi šioje pramonėje, paslaugas. Arba, jei turite nemažą sumą, kurią galite investuoti, galite susisiekti su įmonės vadovybe tiesiogiai dėl privataus investavimo galimybės.

Investicijos į naftą ir dujas

Apskritai, yra keturios rūšių investicijos į naftą ir dujas:

1. Tyrimas
Šios įmonės ar projektai perka ar nuomoja žemę ir investuoja pinigus į gręžimą. Jei jie sunaikina naftą, investicijos gali atsipirkti 10 kartų daugiau - kartais daug daugiau, jei įmonė operacijų finansavimui naudoja pasiskolintus pinigus (svertus). Jei ne, jie gali prarasti beveik viską, ką investavo į tą projektą. Grynųjų tyrinėjimų įmonės labiausiai tinka toms, kurios labai gerai toleruoja investavimo riziką. Šios pjesės yra labai spekuliatyvios.

2. Vystymasis
Šie projektai gręžiasi prie patikrintų rezervų, tikėdamiesi atrakinti papildomą vertę. Tai yra šiek tiek mažiau spekuliaciniai dalykai, tačiau niekada nėra garantijų, kad jų pastangos viename žemės sklype duos vaisių.

3. Pajamos
Šie projektai apima žemės sklypų įsigijimą nuomojant ar perkant už įrodytas naftos ir dujų atsargas ir jais siekiama sukurti pastovų pajamų srautą, viršijantį išlaidas. Paprastai tai yra pats saugiausias būdas įsitraukti į gręžimo ir išgavimo operacijas ir tai yra daugiau nei pajamų spekuliacija. Rizika yra tai, kad nafta ar gamtinės dujos išeis greičiau nei tikėtasi.

Ši investicija skirta tiems, kurie siekia pasyvaus pajamų srauto, tačiau gali prisiimti daugiau rizikos nei investuojantys į kitus tradicinius pajamų generatorius, pavyzdžiui, investicinio lygio obligacijas ir anuitetus..

4. Paslaugos ir palaikymas
Šios bendrovės teikia beveik neribotą pagalbinių paslaugų meniu naftos ir dujų pramonei. Pavyzdžiai: transportavimo, laivybos ir logistikos įmonės, vamzdynų įmonės, statybų ir takelažo įmonės, gręžimo ir tobulinimo aparatūros ir įrangos gamintojai, rafinavimo įmonės ir daugelis kitų.

Investavimas į šias įmones yra panašus į investavimą į bet kurią kitą įmonę, užsiimančią B2B paslaugomis, logistika, technologijomis ir pan. Kai kurios iš šių investicijų nėra pelningos didinant degalų kainas. Pavyzdžiui, vamzdynai uždirba pinigus imdami mokestį už gabenamą barelį. Jie uždirbs maždaug tiek pat, nesvarbu, ar degalų kainos didės, ar kris, tol, kol paklausa išliks pastovi.

Naftos ir dujų investicijų plusai ir trūkumai

Privalumai

1. Diversifikacija. Investicijos į naftą ir dujas istoriškai buvo naudingos diversifikavimo priemonės palyginti su visa ekonomika. Kylant dujų kainoms, ekonomika lėtėja. Tai gali sugadinti likusias jūsų atsargas ir lėšas. Tačiau kylant naftos ir dujų kainoms naftos ir dujų atsargos didėja. Naftos ir dujų atsargos gali padėti apsaugoti jūsų portfelį nuo ekonomikos nuosmukio, kurį sukelia naftos sukrėtimai.
2. Pelno potencialas. Investicijos į mažesnes įmones ir komanditines bendrijas kartais gali atsipirkti. Vienas gręžinys gali daug kartų viršyti savo sąnaudas, jei gręžėjai skleidžia naftą, o šulinys gali mokėti dividendus daugelį metų.
3. Mokesčių lengvatos. Investicijoms į naftą ir dujas yra keletas mokesčių lengvatų. Pavyzdžiui, IRS leidžia įmonėms išskaičiuoti už išeikvojimą - pašalpą, panašią į nuomos nusidėvėjimo nekilnojamojo turto nusidėvėjimą - tai būdas apskaičiuoti laipsnišką mineralų atsargų išsekimą tam tikrame žemės sklype. Jei perkate akcijas, kurių akcijomis prekiaujama viešai, ši nauda jums bus beveik nematoma, nes akcijos, kuriomis prekiaujama viešai, yra C korporacijos ir neperduoda savo pelno ir nuostolių akcininkų mokesčių deklaracijoms. Tačiau jei jūs perkate narystę komanditinėje bendrijoje, tai gali būti labai svarbus dalykas. Išeikvojimas gali būti skirtumas tarp turto, kurio grynųjų pinigų srautas yra teigiamas, ir turto, kuris praranda pinigus.

Trūkumai

1. Nepastovumas. Investicijos į naftą ir dujas gali smarkiai svyruoti - ypač investuojant į mažesnes bendroves. Jei įsitraukiate į žvalgybinius (arba „laukinius gyvūnus“) gręžimo projektus, galite lengvai prarasti didelę pinigų sumą. Diversifikacija yra raktas į investicijas į naftą ir dujas. 50% ar didesni nuostoliai nėra neįprasti, ir dėl bet kokio projekto galite prarasti viską.
2. Likvidumas. Nors paprastai galite greitai parduoti didesnių bendrovių akcijas, jums gali būti sunku rasti mažesnių bendrovių akcijų pirkėją. Kai kuriais atvejais gali tekti išpirkti savo interesus tiesiogiai su įmone ar ribotos atsakomybės partneriu. Tai dažnai nutinka glaudžiai kontroliuojamoms, viešai neprekiaujamoms bendrovėms ir komanditinėms ūkinėms bendrijoms. Neįtraukite į juos, nebent norite kurį laiką susieti savo pinigus.
3. Komisijos. Kai perkate į komanditinę komandiruotę ar glaudžiai kontroliuojamą korporaciją, jūs paprastai mokate komisinį mokestį brokeriui ar tarpininkui. Šie komisiniai paprastai būna daug didesni nei standartiniai biržos maklerių komisiniai ir labai nelikvidioms įmonėms gali viršyti 20 proc. Bet kokie pinigai, kurie atitenka brokeriui, yra pinigai, kurie nebus naudojami jums.
4. Sudėtingumas. Susidomėjimas glaudžiai kontroliuojamomis įmonėmis, naftos gręžiniais ir kitais naftos ir dujų projektavimo ypatingais atvejais yra ne kiekvienas. Yra specialios mokesčių taisyklės, reglamentuojančios investicijas į naftą, dujas ir mineralus, taip pat yra ribotos atsakomybės bendrijoms taikomų taisyklių, kurios gali jus paveikti - ypač kai pateikiate mokesčius ar apskaitote akcijas, kai jas parduodate. Aš nerekomenduoju ribotos atsakomybės bendrijų ar MLP (ribotos atsakomybės bendrijų, kurios yra ribotos atsakomybės bendrijos, kuriomis prekiaujama viešai), išskyrus labai patyrusius investuotojus, galinčius prisiimti riziką ir turinčius pinigų ilgesniam laikotarpiui. Nepaisant to, jums gali pasisekti, kad parduodate MLP akcijas, nei neviešoje akcinėje bendrijoje.

Atsargumo pastaba

Nors daugelis ribotos partnerystės galimybių yra teisėtos, pramonė taip pat turi savo dalį sukčių. Saugokitės visų, kurie jums pasakys apie investiciją „negali praleisti“, kuri žada didelę grąžą nerizikuodama arba kad investicija prieinama tik nedaugeliui palankių. Ir niekada pirkti į komanditinę bendriją arba įsigyti dalį akcijų telefonu.

Bent jau gaukite prospektą ir atlikite savo kruopštumą. Gaukite savo nepriklausomus finansų patarėjus, kurie turi patirties šioje srityje ir nėra suinteresuoti, ar jūs investuojate.

Galutinis žodis

Nafta ir dujos yra lakūs. Kai įsitraukiate į šias įmones, sveikai gerbkite galimą riziką ir būkite sąžiningi su savimi apie savo rizikos toleranciją ir investavimo horizontus..

Ar esate natūralus verslininkas, turintis ilgus akiratį? Ar galite sau leisti iš esmės prarasti dėl vienos įmonės? Ar verta rizikuoti, jei yra didelė tikimybė? Galite būti ribotos atsakomybės bendrijų, ateities sandorių ar mažų žvalgymo bendrovių akcijų kandidatas. Jei jie padarys tai turtingu, tai ir jūs. Bet jūs galite visa tai prarasti.

Vis dėlto, jei jūsų venose nėra ledinio vandens, galbūt norėsite laikytis labiau įprastų vaidinimų: pavyzdžiui, didelių kompanijų, tokių kaip „ExxonMobil“ ir „Halliburton“, akcijų ar investicinių fondų, daugiausia dėmesio skiriančių naftai ir dujoms, akcijų..

Taip pat atkreipkite dėmesį į likvidumą. Jei yra kokių nors šansų, jums reikės skubiai ištraukti pinigus, komanditinės bendrijos kelias nėra skirtas jums. Šios investicijos gali būti pelningos, tačiau jos labiausiai tinka tiems, kurie sugeba ilgus metus kaupti savo lėšas.